Theo báo cáo gửi Sở Giao dịch Chứng khoán Hà Nội (HNX) ngày 31/03/2025, Nam Rạch Chiếc lỗ 33,3 tỷ đồng trong năm 2024, đảo chiều so với mức lãi gần 30 tỷ đồng của năm trước đó. Tổng tài sản tính đến cuối năm ước tính hơn 3.000 tỷ đồng, trong khi nợ phải trả đã vượt 2.400 tỷ đồng, chủ yếu là nợ trái phiếu.
Cụ thể, công ty đang gánh hai lô trái phiếu lớn gồm: NRCCH2226001 trị giá 700 tỷ đồng và NRCCH2125001 trị giá 1.300 tỷ đồng. Trong năm qua, doanh nghiệp đã chi hơn 151 tỷ đồng để trả lãi trái phiếu, với mức lãi suất đang áp dụng là 11%/năm. Cả hai lô trái phiếu có kỳ hạn 48 tháng, lần lượt đáo hạn vào tháng 12/2025 và tháng 1/2026.
Tài sản đảm bảo cho các khoản vay này là quyền tài sản liên quan đến các lô CC3, CC6 và có thể bao gồm cả lô CC4 thuộc dự án Palm City – một khu đô thị rộng 30,2 ha ven sông tại TP. Thủ Đức.
Đầu tháng 4/2025, Tập đoàn Keppel (Singapore) thông báo đã hoàn tất việc chuyển nhượng toàn bộ 42% cổ phần tại Nam Rạch Chiếc cho CTCP Gateway Thủ Thiêm với tổng giá trị thương vụ hơn 2.610 tỷ đồng (141,4 triệu SGD). Con số này được xác định dựa trên giá trị tài sản ròng điều chỉnh của phần vốn Keppel tại thời điểm 04/03/2025, tương ứng với giá trị định giá của dự án Palm City.
Đồng thời, Keppel cũng bán lại 840.000 trái phiếu do Nam Rạch Chiếc phát hành cho Gateway Thủ Thiêm với giá trị 910 tỷ đồng (tương đương 49,3 triệu SGD), gồm cả mệnh giá và phần lãi cộng dồn đến cuối tháng 3/2025.
Thương vụ diễn ra trong bối cảnh Nam Rạch Chiếc nhiều năm liền ghi nhận kết quả kinh doanh kém tích cực, đặc biệt là năm 2021 với khoản lỗ gần 195 tỷ đồng. Năm 2023 là năm hiếm hoi công ty có lãi, với mức lợi nhuận sau thuế khoảng 30 tỷ đồng.
Nam Rạch Chiếc được thành lập với vốn điều lệ 627 tỷ đồng từ liên danh ba bên gồm Keppel Land (thông qua Flemmington Investments, 42%), Tiến Phước (38%) và Trần Thái (20%). Tuy nhiên, đến tháng 3/2025, toàn bộ vốn điều lệ đã chuyển sang tay các doanh nghiệp trong nước, gồm Gateway Thủ Thiêm (42%), The Cielo Dragon (38%), CHD (18%) và Trần Thái (2%).
Hiện tại, ông Đào Duy Hải giữ chức Tổng Giám đốc kiêm người đại diện pháp luật, còn bà Nguyễn Thị Mỹ Phương – Tổng Giám đốc Bất động sản Tiến Phước – đảm nhiệm vai trò Phó Tổng Giám đốc tại Nam Rạch Chiếc.
